致理財經時代

教導孩子走上致富之路的11堂課
第一課　教導孩子成為老闆
記得七歲時，祖母給我上了足以影響我一生的一課。麥當勞是我最喜愛的餐廳，有一天祖母在餐廳對我說：「大衛，來麥當勞的有三種人：員工、顧客、老闆。如果想變成有錢人，就得自己當老闆。」
那天晚上，祖母教我看麥當勞的股價，為我解釋買進上市公司股份意味著什麼。「假如現在就開始存零用錢，」她說道：「以後你就可以買麥當勞的股票了。如果有朋友去那邊吃東西，你就等於是在賺他們的錢了。」
這就是那堂課的全部內容，我銘記於心。
想讓你明白的是：教孩子理財投資的良機就是現在。要傳達的意思也很簡單：每一種商品或服務都由某家公司提供，就像我祖母所說的，你可以選擇成為員工、顧客或老闆。
教導孩子成為老闆。
第二課　教導孩子永遠先付錢給自己
如果不先付錢給自己，就永遠成不了有錢人。現在你明白這一點了，但孩子們可不清楚。告訴他們只要賺到一美元，首先就應該付給自己。
簡單來說，就是解釋致富的祕訣——賺到錢後，先付自己10％。賺了十美元就存下一美元，其餘的可以用掉。告訴孩子，如果照這樣做，就永遠不用擔心沒錢花！
第三課　讓孩子了解複利的神奇力量
複利的神奇力量已成為生活的樂趣之一，告訴孩子這是什麼意思。教孩子要「先付錢給自己」，他們可能不懂。告訴他們如果想變成千萬富翁，就得從年輕時開始存錢。你必須計算給他們看。讓他們明白如果年輕時就開始每月存錢，他們最終會得到的回報將是多大一筆錢。
第四課　教導孩子買房而非租房
告訴孩子，你認為買房是最明智的選擇，一定要他們牢記這個觀念。孩子們喜歡電視節目「誰是接班人」（The Apprentice）裡的唐納‧川普嗎？告訴他們川普正是靠房產致富，而這一切都始於第一次購屋經歷，和他們分享你購屋的經驗。
第五課　教育孩子了解信用卡和負債的陷阱
如果孩子們逐漸沉溺於使用信用卡，無庸置疑這是我們在誤導他們。孩子們親眼看見我們毫不負責的簽帳消費，但他們見不到的是債務帶來的沉重壓力。
讓他們明白信用卡也有複利效應，只不過是反向的。
跟你的孩子說，如果利率為二○％，每月靠支付最低還款額還清七千美元的卡債，需時將超過三十四年，花費二萬多美元。
解釋清楚：如果能謹慎負責地使用信用卡，那就沒問題。但帳單上的最低還款額是一個陷阱，目的是讓他們永遠背負債務。最重要的一點，如果遲繳信用卡帳單，或乾脆不繳，那就等於毀了自己的信用紀錄，這樣日子可不好過。讓孩子明白，銀行或商家願意給他們信用卡，並不代表他們真的就負擔得起。
第六課　告訴他們什麼是拿鐵因子
你明白什麼叫拿鐵因子，孩子們可不清楚，不如今天就給他們打個比方吧！像玩遊戲一樣，某天讓他們追蹤自己的拿鐵因子，然後讓他們報告把錢用在什麼地方。讓他們算一下，如果省下不該花的錢，將來能積聚多少財富。
當孩子們發現這樣做真的可以讓他們成為千萬富翁，他們肯定會大吃一驚並為之所動。
第七課　教導孩子拿不出現金買的東西，就別買
如今，我們置身於一個「現在就要」的社會。孩子們在ＭＴＶ裡看到明星珠光寶氣，佩戴價值數十萬美元的手錶和項鍊。告訴孩子，這些裝扮時髦的明星在十年內肯定會過氣。這是事實，孩子們必須知道真相。
讓他們明白這不是錢的問題。孩子們可能認為自己應該變得富有——這是個很棒的動機，但他們真正想要的是（你也得為他們爭取）自由。教導孩子之所以不買奢侈品而要存錢，是因為這樣做能確保財務上的穩定，而財務穩定了才能享有自由。如果銀行裡有存款，就可以想做什麼就做什麼了。
第八課　教導孩子回饋社會
告訴孩子回饋社會的重要性，這類教育並不一定要在教堂或廟宇進行，家庭教育更為重要。孩子們必須在小的時候就了解回饋社會的重要性。教導他們這樣做，只有在大家的共同努力下，我們所生存的世界才會變得更美好。
第九課　解釋你在使用金錢上犯過哪些錯
告訴孩子們你的真實經歷。你在哪方面犯過錯？如果再給你一次機會，你會怎麼做？你有數十年的人生經驗，跟他們分享。將你辛苦學到的知識當成禮物送給你愛的人，這可能會改變他們的人生。
第十課　教導孩子掌握自己的命運
有太多家長要求孩子上學，取得好成績，找到好工作，但這並不能帶來富足的生活。有錢人教育自己的孩子成為老闆。中產階級教育自己的孩子成為員工。
那麼，教育你的孩子成為企業家！在這樣一個充滿未知的競爭社會，擁有企業家精神才能擁有財富和保障，孩子們才會有個美好的未來。世界需要更多夢想家、實業家、創造者，也就是說，我們需要更多創業家。
第十一課　鼓勵孩子懷抱偉大夢想
世界需要更多夢想家。就讓大人們成為現實主義者吧，但必須讓孩子們相信終有一天夢想可以實現。人生最大的目標便是發揮才智，成為自己應該成為的那個人。對孩子們來說，便是夢想擁有一個比現在更美好的人生。
請培養孩子成為夢想家，過富足的生活。現在就開始行動吧！
（本文摘自《 http://www.booklife.com.tw/asp/showbook_cart.asp?bookid=P0900048> 起步晚，照樣致富》第 23章）  

銀行中有一個怪制度，就是服務好的行員就會升遷做主管到後面蓋圖章，而服務不好的行員，因為升不了官，繼續留在第一線服務客戶。結果，在第一線服務客戶的，要嘛就是沒經驗的新手，不然就是表現不好的老員工，凡是第一線表現良好的員工，就被調成第二線的主管，從此不再面對客戶。
軟體公司好像也是如此，舉凡程式寫得好的程式設計師，就會升任為經理，而程式寫不好的員工，因為無法升遷，留在基層繼續寫程式。結果，留在基層寫程式的，要嘛就是新手，不然就是程式寫不好的程式設計師。凡是表現良好的程式設計師，就被調任成主管。從此不再寫程式。
如果這個現象再發展下去，就是做得傑出的經理，將會升官成副總，不再繼續做經理。而繼續做經理的，多半是做不好現職而無法升遷的人。這樣下去，一個穩定的組織，每個位置都是升不上去，或是不適任現職的人。
這個現象早在勞倫斯彼得（Laurence J. Peter）於1969年出版的「彼得原理」一書就發現了，也就是人們會因為自己的能力特質限制，升遷到一個無法勝任的位置就停住了，導致穩定組織中到處充滿不適任的人。
彼得原理告訴我們，企業不應該以升遷做為獎勵的方式，於是，好的銀行行員可以繼續做行員，但是待遇需要比照經理。好的程式設計師可以繼續留在基層寫程式，待遇甚至可以比照副總。如此一來，彼得原理的現象就可以稍微解除。
不過，當經理人所在的組織仍以升遷做為獎勵途徑的話，就要注意每次的升遷，都代表著自己能力與特質的改變。通常基層員工之所以優秀是因為他注意瑣碎事務的邏輯關係，但高階主管之所以成功是因為他強調直覺的人際關係。如果升遷後自己的特質沒有改變，自己可能就是下一個彼得原理的產物。或許，對一個升遷的經理人，要記住:「換了位置，一定要換腦袋」。
在組織中，不同階層的人應該有著不同的腦袋。聽說有一位貴婦到一家精品店買東西，買回去覺得不適合，第二天來退貨，不料基層店員說，我們公司的政策是貨既售出、概不退還，是不接受退貨的。這位貴婦搞不過這位店員，就大聲嚷嚷說要你們老闆出來。這位老闆在後台聽見了，一見這位貴婦是大戶，急忙出來，並馬上就改口說，退，當然退，誰說不可退貨的。這位店員還很生氣的跟老闆說，你怎麼這麼搞不清楚，你不是才告訴我們不接受退貨的。誰才是搞不清楚的人?
基層員工的腦袋通常是「搞不清楚的清清楚楚」，搞不清楚的是不知老闆的想法，清清楚楚的是做事的細節。員工沒有錯，只是搞不清楚為什麼要那麼做。公司有標準作業程式，但那是應付公司的標準狀況，眼看的就要得罪一位公司重要的客戶，這不是標準狀況，當然不適用標準作業程式。「搞不清楚的清清楚楚」的人最愛說按規定要如何。基層經理人應該按制度來做事，只是他們搞不清楚，組織不是為制度而存在，應該是制度是為企業組織而存在。
當你升遷成中階主管時，你的腦袋就要變成「搞得清楚的清清楚楚」。你要先搞清楚老闆的想法，再去清清楚楚的做事。如果你凡事按制度來，你就是彼得原理的產物。
中階主管知道，制度不是目的，制度是幫助企業完成使命的工具，當老闆的意見與制度不一致時，通常改的是制度，而不是老闆的想法。聽起來很狗腿，企業中不正是有能力又狗腿的人升官嗎?
當你有機會成為高階主管，你就要學習「清清楚楚的搞不清楚」。清清楚楚的是企業的方向，搞不清楚的是對人對事的細節。高階主管面對的情境常常不是標準狀況，搞不清楚是給自己留彈性，但是心裡卻是清清楚楚的在盤算。他們知道「難得糊塗」的重要，得饒人處且饒人，和氣不就生財了嘛。
管理學院就在訓練這三種人，大學生沒有老闆，若不用功讀書，就會成為搞不清楚的搞不清楚。研究生漸漸知道你的指導教授就是老闆，開始學習取悅老闆，所以畢業後有機會當中階主管，是清清楚楚的清清楚楚。而EMBA的學生呢?自己可能就是老闆，所以學校對EMBA課程的設計可是清清楚楚，對期末的考試呢? 就難得糊塗吧。

文�謝春滿
「富足一生」是許多人心中的夢想，要達到這個目標，其實並不困難。只要在人生不同階段，有方法、照步驟進行，找出適合自己的投資理財方法，你也可以享有富足人生。
20歲，積極投資自己，才能帶來財富。
30歲，存到第一桶金，才能用錢賺錢。
40歲，把握人生黃金10年，積極創造財富。
50歲，守住財富穩穩獲利。
《今周刊》特別專訪各領域的精英名人，與您一起分享他們富足的經驗。在追求財富之餘，也別忘了豐富自己的生命，因為擁有心靈的富足，這樣才是真正的富足。
今年四十五歲的陳進郎，站在最近剛買的土地上，俯瞰溪邊景致，在潺潺溪水聲中，想像著未來這裡將打造一幢舒適的別墅，有一座美麗的花園，可以招待親友來此度假，心中的滿足感油然而生。
富足跳級生：四十二歲致富
十五年內把十五萬元變三億元
出生在尋常人家的陳進郎，沒有特殊背景，卻在十五年內迅速累積財富，把十五萬元變成三億元，足足獲利二千倍，在四十二歲那年提早退休。
目前他仍然每天浸淫在股市裡，但是退休後，不必每天穿戴整齊，不再朝九晚五，時間更靈活彈性，不僅在財務上自由，更提早享受富足自在的生活。他現在最大的夢想是寫書，把征服股海的經驗和態度分享給大家，再來就是每周到郊區走走，看看新買的土地，為打造夢想家園做準備。
儘管已是億萬富翁，但陳進郎仍然是一身樸實，低調過生活。他認為「人沒錢時，要看開一點；有錢時，也不要太放縱自己；更不要暴發了，就覺得金錢唾手可得。」
如果將時間拉回過去，你會發現陳進郎擁有今日財富，並非憑空而來，而他的人生也像股市線圖一樣，充滿曲折起伏。
大學雖然念的是土木系，但卻對經濟這個領域充滿興趣，因此從大學時期就主動選修會計和經濟學，接著又念大同大學事業經營研究所。真正接觸股市是在一九八七年，「當時是因為媽媽買股票被套牢，我想討回公道！」就在這樣的機緣下進入股市，因著這樣的原因做? 挐慼A聽了讓人覺得不可思議。
投入股市後，他非常認真狂熱，即使碰到當兵時期，只要一放假，就抽空回台北聽股市名師演講，有一次股市大戶雷伯龍在中山堂演講，他無法請假，就請家人去聽完後再轉述給他。後來也加入股友社，初期曾買過一檔中纖，從五十元漲到一百多元，讓他見識到股票漲時的威力。一九八九年六月退伍前，就已經賺進二百萬元。
當兵回來之後，原想到報社當證券記者，卻在應徵前發生車禍腿斷掉，與記者生涯擦身而過。這個意外，當時來看是個不幸，但是事後才發現，因為這場車禍，把他的人生帶往另一個方向。經過一段時間療養後，經人介紹到一家證券公司應徵，由於腿傷尚未痊癒，走路一拐一拐的，人家嫌他腿不方便，並沒有錄取。但是他並未放棄，繼續到號子看盤，在這時期，他並沒有扎實的功夫，只是憑著聽明牌操作。
後來終於應徵進入富寶投資公司任職，老闆只是聽他講述如何學習做股票，就錄取他，讓他十分驚訝。這家投資公司人員非常單純，除了董事長與二位行政人員之外，再來就是負責操盤的他。
富足達人心法：專注與用功
投資成功的關鍵，勤讀資料研究盤勢
進入富寶投資公司後，他一方面幫公司操盤，在事先取得老闆同意下，同時幫自己操作，雙向並進。為了方便上班，晚上住公司，上午七點半就起床，為當日的操盤做準備；晚上則是讀資料、研究分析個股，十一點後才就寢，一天足足工作十五個半小時。
陳進郎回想過去走過的路，他認為，「專注是成功最重要的關鍵。」當時他可以到金融機構上班，兼做投資，但考量到做本業又要做投資，難度很高，於是決定專注做投資。為了專注投資，後來即使不住公司，仍堅持選擇離公司五分鐘路程的住家，因為這樣才能在最短的時間內到達公司。
一九九○年碰到股市從萬點崩盤，在主力推薦下買了旭麗，但主力提前出場，他差點跌入萬丈深淵，還好及時踩煞車，但後來連續三年的跌勢，逼得他只好認賠賣掉當初訂講的預售屋。這次教訓後，他深覺不能再靠明牌操作，應靠自己判斷，於是報名參加技術分析研習課程，透過操作演練，精進技術，曾經連續五年每天描繪五分鐘走勢圖，感應大盤脈動。
此外，在收盤後，他仍繼續做功課，每晚看最新的產業資訊，研判大盤及類股的走勢? A並仔細觀察上市公司個股的籌碼與線形走勢。每天一成不變的做功課、練習，這套自創的「苦力投資心法」，讓他後來的操作無往不利。股市崩盤時賠掉的五千萬元，後來都賺回來了。
富足達人心法：實戰累積戰力
錯誤中不斷修正，培養獨立判斷能力
第二個成功的關鍵是「修正。」《億萬富翁的賺錢智慧》作者博多．雪佛說：「每個經驗都該是一座指路燈塔，而不是我們的停泊之地。」陳進郎深有所感。他強調，要誠實面對每次操作的成敗，不斷省思與修正，不在乎幾分鐘前操盤所犯的錯誤，只在乎下一步該如何挽回頹勢。
陳進郎認為透過不斷操作與修正，最終可以找出適合自己的一套投資方法，在投資路上，每個人都應該做自己，有獨立判斷能力，不要只問明牌，照單全收。
至於投資紀律方面，他也有自己的一套邏輯。他認為在遵守投資紀律之餘，也要考量到平衡，跟人性做一些妥協，追求最適化的紀律。例如，理論上應該只買五檔股票，但是他卻買了二百多檔，「每天都有股票上漲，這會讓人比較快樂一點。」
專家說要停損，他也照做，但做了部分修正，例如達停損點時，他會賣出，但保留二、三成，以免起漲時，手上股票都賣光了。遵守基本的紀律，並找到讓自己舒適的投資方法，他認為每個人都可以從操作中找到最適合的投資方法。
在富寶投資公司工作十五年後，陳進郎於二○○四年辭去總經? z職務，任職期間，他把公司的操盤資金從五千萬元變九億元，獲利足足十八倍之多。他個人的投資金額，則從十五萬元變三億元，獲利二千倍。
四十二歲就退休，其實是受到杜甫〈旅月書懷〉詩句的影響，其中一句「名豈文章著，官應老病休。」古代的官都是老了或者病了才退休，這啟發他重新思考人生。「幹麼要做到老了、病了才退休呢？」
陳進郎認為，「衣食無缺、財務獨立自由，便是富足。」他本人對金錢淡然，身上看不到奢華名牌裝扮，內心滿足，其實早已達到富足境界了。
從陳進郎的故事，你會發現，他並非一夕致富，而是花了近二十年時間，一點一滴累積財富。在過程中專注認真，持續不斷操作並且修正，增強自己的功力，終於練出征服股海的祕訣。
如果你也有富足的夢想，就從今日開始行動！以下六大步驟，可以幫助你達到富足境界。
富足第一步：儲蓄
養成存錢及記帳習慣，小富自己來
「理財就像爬樓梯，先站穩第一步，才能再走第二步，第一步就是儲蓄。」國泰世華銀行財富管理經理張琇玲強調，理財成功的關鍵在於儲蓄，年輕人應該及早儲蓄，累積一定財富後，才能進行理財投資規畫。
「大富由天，小富自己來。」荷蘭銀行台北分行資深副總王蘊慈認為，一個人是否會大富，是由天決定，但小富卻可以靠自己從小錢開始累積。儲蓄的方法很多，可以採用強迫式的定期定額方式達到儲蓄目的。
身價好幾億元的智冠科技董事長王俊博分享他年輕時的儲蓄經驗。他在大學畢業後，一點金錢概念都沒有，當兵後，在鳳山步兵學校受訓半年，放假一天可以把整個月的軍餉都花光。
半年後調到金門，他第一次學會理財。當時一個月軍餉才一千三百元，由於住外島花費便宜，一個月下來，竟然存了一千元，一九七○年代的一千塊不算少。「我第一次感受到存錢有一種喜悅的感覺！」
富足第二步：訂財富目標
想清楚自己要什麼，現在開始學投資
於是他養成每個月記帳習慣，一年四個月內存下一萬八千元，當時一般薪水階級月薪才三、五千塊。退伍後父母親看他存了這麼多錢，嚇了一跳。此後，他開始對存錢有概念，做事以後，每個月薪水進來他都會仔細計算開支，想辦法開源節流，存錢讓他內心有一種篤定的感覺，這個理財習慣對他後來創業有很大幫助。
不論是創業或是上班族，先學會把錢存下來，是未來致富的關鍵。
《智富一輩子》書中強調：「你一定要了解，投資是一輩子的事業，由於你一生中都離不開投資，所以愈早開始學習投資，成效愈好。要擬定一套以累積財富為目標的投資計畫，並執行你的投資計畫。」
台新金控信託投資事業處副總仲向榮建議想要富足的人，先設定目標，清楚知道自己的財富目標，例如出國念書、結婚、置產、買房子、子女教育或退休後要過什麼樣的生活等。目標確定後，才知道財要怎麼理。一開始就要做對，否則做了幾年後才發現金額不對，就來不及了。有了目標之後，接下來就是立即展開投資行動。
今年二十七歲的陸毅棋，從二十五歲就設定理財目標，他說：「我? き璁菑v最終能夠得到財務上的自由，由我來控制金錢，而非受制於金錢，那才是真正的富足。」
他的金錢欲望並不高，因此設定未來退休後每月生活費是五萬元，由此推估，至少得有六百萬元，以一○％報酬率計算的話，一年會有六十萬元收入。
目前任職於住商房屋的陸毅棋，剛出社會之際，因消費沒有節制，欠下四、五十萬元卡債，為了躲避銀行催討，甚至連家都不敢回，每月的循環利息超過薪水，當時差點放棄一切，從此消失。後來在媽媽鼓勵下，進入業務性質收入較高的保險業。他進入保誠人壽一年後就還清債務。
富足第三步：良好紀律
挑優質標的定期投資，嚴設停損停利
經過這次慘痛教訓，人生觀起了很大變化，他決定好好為未來打算，二年前開始利用投資型保單按月存款，少則一萬、多則二、三萬元，不過二年時間，就存了五十萬元，照這個速度，他相信四十幾歲就能達到富足境界了。
確立目標之後，再來就是有紀律的定期投資。「日本有一位農夫，他種下一棵竹子，連續灌溉七年，竹子都文風不動，但是在最後六個禮拜長了三十公尺。」摩根富林明資產管理副總張慈恩說了這個故事，告訴大家「紀律」的重要性。
張慈恩說：「投資之前，你要挑對一個好種子，之後每天澆水，這個澆水的動作就是『紀律』，你不能因為竹子還沒長出來就不澆水了，投資像農夫種竹子一樣，必須有紀律的定期投資，最後才會長出財富來。」
「有紀律的投資對累積財富有很大幫助。」中信金個人金融執行長尚瑞強說，投資熟悉的產業，這是所謂的紀律，也是穩健的作法。他以自身例子說明穩健的重要性。
富足第四步：資產配置
分散投資標的，才能降低風險
尚瑞強在三十歲就賺進人生第一個一百萬元。當時股市上萬點，他買了某一支航運股，全部資金都押在這支股票上，一百七十幾塊錢買進，跌到一．五元時賣出，一百萬元剩下一千五百元，血本無歸，很多人都認為年輕可以多冒險，他卻持不同看法。他奉勸年輕人，投資不要冒太大風險，因為，賠掉好不容易存下來的錢，重新再來很辛苦。
得到這個教訓後，他調整投資策略，只投資自己熟悉的產業，就是金融股，因為身處這個產業，對這個產業非常了解，很清楚哪家銀行經營得好不好，長期下來，資產穩穩增加。此外，適當的停利停損也是重要應遵守的紀律，他建議可依個人對風險承受度，設定停損停利點。尤其是對不熟悉的產業一定要設停損點。以他個人為例，他曾經投資一檔基金，交由理專操作，停損點設在一○％，到達這個程度就出場。
股神華倫·巴菲特表示：「因為沒有人具備預測經濟趨勢的能力，對於股市漲跌也沒有人可以準確預測，因此，不了解自己該做什麼的投資人，只有運用廣泛分散的投資策略，才能得到報酬。」
富足第五步：定期檢視
調整投資組合及策略，適時修正
ING投信執行副總劉益銘也認為，做好資產配置是分散風險的最佳利器，投資者在做好資產配置後，再做標的、買進時點的分散，這樣可以進一步降低風險。
做好資產配置之後，接下來就是定期檢視你的投資組合。荷蘭銀行台北分行資深副總王蘊慈表示，市場變動很快，投資之後要定期檢視，適時做修正，選擇風險一樣但報酬率較高的工具，勝算較高。
今年四十五歲做貿易出身的李淑蘭，四年前開始學習投資理財，把過去的積蓄拿來投資共同基金，四年來，她不斷吸收相關資訊，理專建議的投資標的，並非照單全收，她仔細研究，了解市場趨勢與產業發展後，才決定投資與否，並且定期檢視調整。
經過四年來的練習，她已能自行判斷投資策略，像前陣子石油價格大跌到每桶五十元時，她研判是低點，就進場買進。定期檢視，隨時修正調整投資組合，目前整體投資報酬率在二○％到三○％之間。
富足第六步：耐心長期持有
時間是百萬富翁最好的朋友
美國暢銷書《成為百萬富翁的八個步驟》，書中描述成為百萬富翁的其中一個步驟，是買了股票長期持有。調查顯示：四分之三的百萬富翁（指美金百萬元）買股票至少持有五年以上。
第一銀行大安分行個人金融副理孫娟娟透露，她有一位客戶於十七年前買進富達歐洲基金，投資單筆三百萬元，十七年來歷經股市空頭與多頭，都沒有出場，獲利十五倍，資產從三百萬元變四千五百萬元，最近他陸續贖回該基金，可以享受優渥的退休生活。這個活生生的例子告訴我們，長期持有的威力驚人。
耐心長期持有是致富的重要因素，但是ING投信執行副總劉益銘提醒，「只有抱對標的，投資好的公司或好的股票基金，才能長期持有。」此外，還要檢視該標的未來成長性，例如，現在的鴻海和十年後還會一樣嗎？這是長期持有必須注意的地方。
看完上述步驟，最後只剩執行。千萬別再遲疑，立即展開你富足一生的計畫吧！

（更多精采內容，請見《今周刊》530+531期）

前幾天跟媒體業朋友聊天，他提及看財經台的收視群，年紀多在30歲以上，30歲以下的年輕人很少看財經台。而根據筆者的觀察，跟90年代不同，這幾年來30歲以下的年輕人似乎在投資市場缺席了。
這讓我想起前陣子跟一位20來歲的年輕朋友聊到的，30歲以上的X世代，是「愛拼才會贏」，20-30歲世代的年輕人是「要贏才會拼」。20-30歲年輕人在投資市場的缺席，反映的是集體生涯的不確定感與對未知的疑慮。筆者從周邊的Y世代朋友觀察到，他們對投資，有以下的心理現象。
 
我沒有錢，怎麼投資？

日本經濟學家森永卓郎，在日本倡導所謂的「B級人生」，他把人生分成3級，A級人生是「有錢有閒」；B級人生是「錢少一點，但時間多一點」；C級人生是「有閒沒錢」或是「沒錢沒閒」，例如失業者或是底層的勞動階級。
B級人生價值觀的出現，和日本的經濟環境改變有很大的關係，由於日本長期的經濟不景氣，除了極少數人之外，大多數的受薪階級薪水持續的減少，即使再怎麼努力也無法回到從前高薪的年代，因此，很多上班族不願意為公司賣命，他們轉而花更多的時間去經營家庭生活或是建立自己休閒興趣。
選擇過B級人生的人，不只出現在日本，在台灣，也有越來越多高科技人選擇過B級人生，Eric就是其中之一。Eric以前在「台」字輩的大企業上班，年薪超過250萬元，但他在37歲結婚後，再也受不了每天工作12小時、假日偶而還要出現在辦公室的生活，雖然銀行存款離他3,000萬元的退休目標還有一大段距離，但Eric還是毅然決定離職，在家附近的社區開了間咖啡館，一年的收入不到80萬元。
坐在咖啡店裡的Eric，剛學完陶藝回到店中，他邊玩著指甲縫裡的陶土，一邊說：「以前在高科技產業上班時，天還沒亮就出門，天黑了才回家，回到家只認得床、假日只想賴在沙發上遙控電視，而身邊的同事，沒有結婚的曠男怨女一堆，最好的朋友是筆記型電腦，唯一的想法是賺更多的錢。」
這些高科技產業的從業人員或許是別人眼中的科技新貴，坐擁高薪，但是他們犧牲睡眠與健康、犧牲家庭生活、犧牲休閒娛樂，卻仍達不到「有錢有閒」的A級人生階段，他們一心盼望存夠了錢、趕快退休，有些人對退休後的生活有些想法，但有更多人卻從沒仔細想過退休後要做些什麼事？
Eric現在除了花時間在咖啡館外，還安排了一連串的學習計畫，學陶藝、學小提琴、最近還想去學踢躂舞，天氣好時就拿起相機去拍鳥，天氣不好就待在店裡聽巴哈。偶爾會在咖啡館碰到老同事，看到他們西裝畢挺、手機接不停、連好好敘舊的時間都沒有，Eric心裡沒有任何漣漪，「上帝給人最公平的就是時間，陪著小孩長大、享受天倫之樂、過自己想過的生活，是再多的金錢都沒有辦法換得的」，Eric心裡這樣想著。
照以往傳統的東方社會價值觀，人們總被鼓勵、叮嚀或被強迫要念頂尖的學校，要進龍頭企業，要賺更多的錢，念台大電機研究所畢業的Eric，從小就被灌輸這樣的觀念，因為要達到這樣的人生目標，他從小就不斷的努力著，絕不容許成績單上出現B。「原本一天唸3小時的書，就可以考到85分，但因為要拿90分，卻得要念6個小時的書，為了這區區5分，一個學期下來，等於就多花了360個小時」，Eric回想著學生時代努力念書的情形，然後說：「如果我那時候拿這360個小時去做其他有意義的事情，或許人生會更多彩多姿也說不定。」
Eric說：「我有想過我再撐個10年，應該就可以達到退休目標，過A級人生的生活，但是，小孩的成長過程不會等我10年，我的身體健康以及夫妻的感情品質，也不容許再等我10年，因此，我決定立刻就少賺點錢、多一點閒。」
雖然Eric現在賺的錢變少了，但是人生的廣度增加了、快樂度也增加了，雖然還是有很多人認為，B是比不上A的。但是選擇過B級人生的Eric卻深深相信著：「B級人生的B，不是Bad，而是Better！」

抱錢的人是否該省悟，找點智慧 ~

錢是什麼 ?
錢就是欠條。不管是黃金白銀，還是紙鈔，還是電子幣，本質都是欠條。黃金白銀、紙幣、電子幣的地位都是平等的，“金本位貨幣”理論 是錯誤的。

假設世界上只有兩家人，老美兩口子和老華兩口子，開始他們兩家各幹各的，自給自足。一天，老美捉了4條魚，老華逮了8只鳥，老美想嘗嘗鳥味，老華想品品魚鮮，他們就交換了，老美用2條魚換了老華的4只鳥。以後他們常常這樣交換。
有一天，老美懶了，沒去捉魚，在家睡了一天。晚上，老華逮鳥回家，老美沒東西吃，就找老華借鳥吃。老美找一張樹皮，在上面寫上：2條魚。到老華家後，對老華說：“我來換你4只鳥。不過，我今天生病了，沒能去捉魚，我給你打2條魚的欠條。”老華說：“這好說。”把欠條收下，把4只鳥給了老美。老美回去吃得美滋滋的。

老美嘗到了這個甜頭，第二天又在家睡一天，晚上又拿2條魚的欠條去換了4只鳥。交換完畢，老美對老華說：“以後欠條上就不寫2條魚了，這欠條是我老美打的，以後就寫2美元吧。”老華欣然同意。以後欠條就用美元表示，如此日復一日。
按照商品交換的原則來說，商品交換應該是物物交換，商品換商品，而不是錢和物的交換。老美拿錢換了老華的鳥，老華得到錢，這不是商品交換的全過程，只是半個過程。老華手裡有老美的錢，就說明老美還欠老華的魚。所以，錢的本質就是欠條。等老華拿錢買了老美的魚後，商品交換的整個過程才結束。這個過程就是老美用魚換了老華的鳥。如果老華始終不用錢去換老美的鳥，那麼老美就占了大便宜了，白吃白喝老華的。可是，這裡，老美就設法始終不讓老華拿錢到他那裡兌換實物。
日子長了，老華手裡積攢的錢有一大堆。老美害怕老華來兌換實物，就對老華說：“現在我們之間的交易，你是順差，順差對你是非常有利的，你要保持下去。”老華聽了很高興，就捨不得兌換實物了。老華就沒想起來問一問：“你是逆差，既然逆差不利，你為什麼要始終保持逆差呢？”

又過一天，老美覺得4只鳥不夠吃的，就寫了3美元，到老華家買了6只鳥。老美一天有6只鳥吃，老華反而只有2只鳥吃，餓得饑腸轆轆。但是一想到手裡有那麼多的錢，到老美家可以買很多很多的東西，夠自己養老的了，也就覺得值了。
以前，秦國利用其權威，經常為各國培養奸賊。外國的王公貴族到秦國去，秦國就教育他們：“以後只要秦國和你們的國家打仗，你們就割地，這對你們國家是最有利的。”這些王公貴族，回到自己的國家後，因為是從秦國留學回去的，滿腹經綸，都被委任要職。後來，只要秦國的大兵一壓，或者一封討伐信一到，這些國家就立即割地。如今，美國的這種“順差有利”的理論被各國的留學生帶到世界，也就成了主流經濟學理論，美國靠印錢到各國買東西，各國都像守寶貝一樣守著美元，捨不得花，美國暗裡得意死了。

又過了很長一段時間，老華發現老美給他的一些錢被蟲蛀了，想到老美家把這些欠條兌換成實物。老美對他說：“這些錢都是財富，你怎麼能輕易花掉呢？你太奢侈了。你不要擔心我兌換不起你，我富裕的很，你看我吃的喝的，哪樣不比你好？”邊說邊指著屋裡的一口袋一口袋的鳥肉乾說：“你看我有這麼多的財富，你還擔心什麼？我完全能兌換得起你，你不要擔心，我拿我的人格發誓，我絕對不違約。可是你有什麼，你就是個窮光蛋，天天餓得直打晃，我看著都可憐。俗話說，越窮越賴，我倒擔心你的信譽呢。”老美說完，忽然感到說得不好，又立即改口說道：“當然啦，你只是表面上窮，實際上你非常富裕，你有那麼多的外匯儲備。你看我有什麼，欠一屁股債。我倒感覺你對我的天下第一富的地位有嚴重威脅呢。”老華被他說得，如同一口喝了二兩老白乾，頓時覺得暈暈忽忽的。老美又說道：“這充分說明你這條路走對了。今後你還要繼續走下去，我們之間的貿易是互惠互利的。我們要共同富裕。”老華感激萬分，忙向老美表態：“您放心，我是個負責任的人，絕對不失信！”老美又指著老華手裡的錢說道：“既然這些錢被蟲蛀了，我就給你重新寫個債券吧。算是我借你的債，付給你優厚的利息，一年後還錢。”老華一聽，這個合算，就換了一張債券回去。他們的交易又正常繼續下去。
終於有一天，老華有點醒悟了。他想：“老美這個傢伙天天什麼活都不幹，吃的喝的，全都是我的，比我過得還滋潤，我得到的只不過是些樹皮。而他總是想盡一切辦法，編出各種理論不讓我兌換實物，如果不能兌換，就只能當柴火燒。算了，以後就不和他交易了。”

晚上，老美又拿3美元去買鳥。老華不給他。老美就說：“如果你不賣給我，我就得餓死，那麼你手裡的美元和債券就全廢了。你要知道，現在救我就是救你自己。”老華聽了，不得已，還得和他交易。
究竟和老美還繼續交易不交易？老華愁死了，但是在他妻子面前還得裝作很英明的樣子。
轉眼一年過去了，老華的妻子翻出老美的那張債券，催老華去討債。還塞給老華一大抱美元，讓他順便到老美家多買點東西。老華怕減少外匯儲備，不想買東西，兩口子為此事爭吵起來。老華的妻子嚷道：“不買東西，留這些美元有什麼屁用？今後不准你再要他的美元，也不准你再要他的債券！”

聲音傳到隔壁，老美嚇死了。對他妻子說：“我倒不怕他們來討債，我造錢還他就是了，要多少有多少。說實話，我根本就不需要向他們借債，不管買什麼，我直接造錢付帳就行。其實，不管是我發出去的債券，還是美元，本質都是債券，都表明我欠人家的實物。而我之所以要向他們借債，就是演戲，讓他們知道我對造錢很慎重，不輕易造錢，我也不造錢買東西，以保持他們對美元的信任。我最怕的就是他們懷疑我亂造錢，造錢買東西，不信任美元，不接受美元。其次我怕的是他們拿美元來換實物。這樣要把我們掏空還不說，我們還不能白占他們的便宜了。我們得想個辦法，讓他們繼續相信和接受美元，還不能讓他們來兌換實物。”

於是兩口子就嘀咕了一陣子，然後大聲吵起架來。老美的妻子大聲罵老美：“你這個飯桶，就知道吃吃喝喝，我讓你節省開支你也不節省，欠的都是債，拿什麼還哪，我的老天爺呀，這個日子我不過了，我得上吊去！”老美也大聲罵他的妻子：“你這個掃帚星，就知道怨我，你天天塗脂抹粉，穿紅戴綠，我讓你節省開支你聽了嗎？你就知道讓我天天去借債，我上哪借去？你看人家老華，那才叫會管家，人家多富裕，錢都多得發黴了。攤上你這個女人，我算倒八輩子的黴了。我也不活了，我也得上吊去！”

隔壁老華兩口子聽得一清二楚，都想：“你們千萬不能死，你們死了，我們問誰要債去！你們要是缺錢花，就趕緊來借吧，借多少都有，絕對不限制，救你們就是救我們自己。”老華想完，就對妻子說：“他們太可憐了，不能讓他們就這樣倒下。他們不好意思來借債，我們就主動送上去吧。 家裡還有一隻鳥，也送給他們吧。”老華的妻子連連點頭。
於是兩口子抱起一大抱美元和家裡僅剩的一隻鳥，到老美家去，對他們說：“送給你們應應急吧。”說完兩口子轉身就走了。
老美兩口子在後面，望著他們的背影，樂翻了天。 老美說：“這樣的傻瓜窮死活該！”

最近看到一篇澳洲的文章，他們最近在爭論什麼叫「有錢」(Wealthy)，顯然政府對有錢的定義和民眾不太相同。民眾認為7萬澳幣薪資就是「Well off」(過得還不錯)，而要真正到「Wealthy」(有錢)則要幾乎二倍、也就是收入15萬澳幣以上才能叫做「有錢」。
看到「Well off」這個字，就想到最近和人討論成功創業家，這位朋友斬釘截鐵的說，那些創業家，其實經濟條件一開始就是「Well off」才會創業。這位朋友認為，坊間的窮人變富人的創業故事多少有點誇大不實，這些年輕人的家族都籌得出錢，不然也都念有名的國外私立學校，他們或許不到「有錢」，但是「過得不錯」，才有辦法創業，希望變成真正「有錢」！

當你在網路上刷卡購物時，雖享受了便利性，卻也同時曝露在被盜刷的風險中！
會被盜刷的人，是不分階級對象的。今年1月初，中國信託銀行信用卡暨支付金融處處長張智銓的手機，在短短十分鐘內傳來數個簡訊，那是刷卡通知，「雖然金額只有約5、6,000元，但我知道我的信用卡被盜刷了！」他馬上打電話要求銀行止付，經過調查發現，是在網路上被盜刷的。
而會盜刷的人，也不是只有犯罪集團。3月初，一名小六男童因為沉迷於網路遊戲，趁機偷記下媽媽信用卡的密碼，在網上購買遊戲點數與寶物，短短7天就刷了30萬元；當男童媽媽收到帳單，看到驚人的卡費，嚇得趕緊告訴銀行自己的卡被盜刷了，但調查後才發現，這筆錢竟是自己的孩子刷的！
網路刷卡所需資料簡單
輕易可通過驗證

今周刊．撰文：謝富旭 /研究員：孫蓉萍、葉揚甲 養成好習慣，是克服人性弱點的不二法門，而這不需高深的學問，唯有決心兩字。 32歲的蔡曉吉，從小在母親嚴厲管教下，培養出遵守紀律的好習慣，後來竟成為他投資致富的利器。 33歲的小會計陳慧馨，每日寫操盤日誌，將投資書籍當《心經》般抄寫，成為身價逾3千萬元的小富婆。 退休的資深股票分析師馬紀強，解讀財經新聞的獨門習慣，則是讓他安穩退休，投資持盈保泰的最大法寶。 《今周刊》與波士特線上市調合作的問卷調查也顯示，投資贏家與一般小散戶最大的差別就是「做功課」的習慣。 讓我們一窺投資贏家到底如何養成他們的好習慣。 十七歲買股票 十八歲作期貨 二十七歲「退休」/ 嚴守操作紀律賺到一億元財富 十八歲，賺到人生第一個五百萬元；十九歲，痛賠一千萬元，蔡曉吉二十歲前就已在股海中經歷大起大落，他記取教訓，從此嚴守操作紀律，在二十七歲時就晉升億元身價。現今三十二歲的他，大方分享他在金融市場致富的私密習慣。 三十二歲的蔡曉吉（化名），一如往常地在早上七點起床，將棉被折疊整齊後，逕自去盥洗；盥洗後，將毛巾對稱地掛在架上。目前未婚獨居的他，作息規律、家裡整齊地像軍人宿舍一般。這個從小就養成的生活好習慣，竟是讓他在二十七歲賺到九位數財富的最重要原因之一。 嚴謹生活習慣「定型」操作風格/「阿甘」投資法 十年累積億元身價 他理著一頭短髮，模樣像個軍校生。當兵對他來說，或許是一生最輕鬆的日子，因為從小開始，母親對他的管教就宛如部隊般嚴格。小時候，媽媽規定晚上十點必須就寢，有一陣子為了防止他偷爬起來看漫畫，索性在晚上十點將家裡總電源給關了；小學二年級開學後，媽媽帶著他去上學，要求他要熟記上學路線，「媽媽跟我說，我只帶你走二次，以後就要自己去上學了！」蔡曉吉回憶當時情況苦笑說。 蔡曉吉的外公是職業軍人，官拜少將。在職業軍人家庭長大的母親，對他與妹妹的管教就相當嚴格。「洗澡洗太久，媽媽就會在外面按開關，一關一開地警告！」「洗完臉後，毛巾如果掛得不對稱，媽媽就會開罵！」「書桌上的書沒有整齊擺好，甚至會遭到媽媽修理！」他對媽媽的管教方式，至今仍記憶猶新。 長大後，蔡曉吉在爸媽住處附近買了一間房子獨居。然而，從小養成的嚴謹生活習慣已經「定型了」，甚至還深深地影響他在金融市場的操作風格。 「你一定不相信，我是那種遇到紅燈，即使當下沒有車輛經過，也沒有警察，我也不會闖紅燈的那種人！」「事實上，在投資上，你只要有堅定不移的決心，並養成好習慣貫徹適合自己的方法與紀律，你一定會致富！」他語氣堅定地說。 一九九六年，蔡曉吉十七歲時，靠著從小打工的儲蓄買進三張聯強國際（成本為每股六十幾元），不到一年的時間，聯強漲到二八○元時全數賣出，存到人生第一個一百萬元。十八歲就讀專科時，靠著操作農產品期貨，財富迅速累積到五百萬元，二十七歲時身價已逾一億元。這種驚人的財富累積成就，不免會讓人想到是否有特別精明獨到的投資方法？蔡曉吉卻搖搖頭微笑說：「我的投資方法很簡單，簡單地像個笨蛋一樣，但是我與大多數投資人最大的不同是，我紀律嚴明，而且用強烈的決心貫徹它們，只有這樣而已！」 依標的屬性管理/三大投資金律 處理三種投資部位 蔡曉吉目前沒有上班，是位專業投資人，投資部位廣及台股、台期指、美股、美期指以及農產品期貨。他說，他為自己的投資部位，依據投資標的屬性不同，制定了三條投資紀律進行管理，奉行不悖。 第一條投資紀律：只問股利殖利率，不管股價漲跌。這條投資紀律被運用在「定存概念股」身上。蔡曉吉說，如果投資的目的，主要是想從這檔股票獲取穩定的現金股利報酬，就不應該在乎它的股價；反而，如果派發的現金股利不變，但股價卻下跌時，應該要更高興才對，因為可以買進更多股票提高現金股利殖利率，這就好像存在銀行的定存，利率被提高了一般。 蔡曉吉把「定存概念股」的每年殖利率目標設在三％起跳，首重穩定派發現金股利的能力，其次才是殖利率高低。這方面，美國藍籌股派發現金股利的穩定性最高，年殖利率高於三％以上就可接受，正如他投資的杜邦化學、寶鹼公司以及麥當勞等股票。 至於台灣的「定存概念股」殖利率目標，則設定在四％以上，目前部位計有中鋼與中華電信。 如果「定存概念股」股價「不幸」漲太高，導致殖利率下降低於目標，就得考慮賣出，進行調節或轉換投資標的，等待股價走低回到殖利率目標再買回。目前，「定存概念股」占投資資金部位約在五成。 第二條投資紀律：以二十周均線為準繩，均線以上就續抱，跌破就賣。這條投資紀律運用在期貨與個股的波段操作上，約占總投資部位三成水位。 從小學時期因為叔叔的教導，開始學看線圖，蔡曉吉自承，看股票線圖與形態操作，是他生活最大的樂趣來源。雖然如今投資已有心得，進行波段操作也變成一種樂趣，但進出之間仍嚴守紀律，每當鎖定一檔標的，投入資金後，他就以「二十周均線操作法」作為買進賣出依據。理由是，以這些年在金融市場累積的經驗發現，二十周均線往往是多空趨勢的重要轉折點。 投資的標的若維持在二十周均線以上，應有續抱的決心；若價格跌破二十周均線，也要有賣出，甚至是停損的勇氣。 蔡曉吉進一步解釋，用這種方式操作，投資初期會一直在進行停損，交易成本不低。但只要主力開始進行拉抬，引起散戶一擁而上，波段漲幅將極為可觀。因此，這種操作法重點在於要賺足一個波段，利用大幅度的獲利來抵銷頻繁停損的交易成本。換言之，就是要抱持著要賺大錢、不怕賠小錢的決心。 二○一○年，在台股中，蔡曉吉運用「二十周均線操作法」獲利代表作為長榮海運與彰銀，帳面獲利分別高達四八％與八○％，而早在○九年，就已運用這套方式在元太獲利高達二七○％。（操作方法詳見線圖） 第三條投資紀律：用六倍以上保證金操作一口期貨。操作期貨是蔡曉吉累積財富的重要里程碑，就讀中國技術學院時（現已改制為中國科技大學）他與同學合資操作農產品期貨，獲利達五百萬元，自此即無法忘情於期貨。迄今，期貨部位約占他可投資金額一至二成水位。 跑腿打工 自己打造金湯匙/打拚不求人 迅速累積投資本錢 蔡曉吉操作期貨與大多數投資人最大的不同是，仍採取波段操作的長打策略，操作方式嚴守二十周均線為原則。 ○八年美國次貸風暴橫掃全球，同年六月他判斷加權指數頭部形態出現，即使台股當時已經從九七○○多點跌至七四○○多點，跌逾二千點，他仍進行放空，一直留倉到四五○○點，即反彈回升至二十周均線以上才平倉。這一役，讓他賺進近三千點的價差，獲利達六百萬元。 不過，就讀大學時（插班考進），操作日經期指與新加坡海峽時報期指大虧一千萬元的經驗，迄今仍讓他心有餘悸。他清楚地記得，一九九八年那一次亞洲金融風暴爆發，亞洲股市紛紛重挫時，他正坐在課堂上課。上課中，他手機震動，接到期貨公司打來的電話，馬上衝出課堂砍單停損。老師責備他不懂尊師重道，那天他虧損將逾一千萬元心情極差，回了老師一句：「我在處理一樁你十年薪水都還賺不到的單子！」也因為這樣，他中途輟學，大學生涯畫下句點。 「那次的教訓，讓我學到預設停損與資金控管的重要，現在我每一筆期貨單丟出去，停損點一定會同時設好。」「更重要的是，每做一口期貨所需保證金，一定至少以六倍金額存在帳戶中，市場走勢不如預期時才比較不會恐慌，以求在心理戰占上風！」 十七歲時就投資聯強國際股票三張，賺到人生第一個一百萬元，不明就裡的人會以為蔡曉吉一定是銜著金湯匙出生的富家子，才有本金能在年輕時就從事金融操作。事實上，他的家境小康，父母親均是平凡的上班族。重點是，媽媽管教非常嚴厲，從讀小學時就只給公車錢與早、午餐的飯錢，不再多給額外的零用錢。 「我從小學三年級開始就會賺錢了，靠著身材嬌小的優勢，每到下課時間福利社大爆滿，我會使勁鑽到櫃台前幫同學買東西，賺跑腿費。小四開始，我的『服務項目』擴展到校外的雞排，瘦小的身材剛好可鑽出圍牆間隙，用二十元買進雞排，再以二十五元轉賣，進行『套利』，生意好時一天可賣出上百塊雞排。」蔡曉吉回憶說。從小四到國中畢業前，他每天都很忙碌地記載同學要買的飲料、零食、雞排數量，跑腿賺錢，以至於荒廢了學業，父母親也因此認為他不是讀書的料，就不再多說什麼。 就讀五專時，蔡曉吉不再跑腿賺錢，開啟了打工生涯。他得意地說，甫到麥當勞打工時，他熟背菜單、積極地熟悉整個前後台管理流程，才半年多的時間，他的時薪從五十幾元調高到近九十元(當時打工最高時薪級數)，創下那家店最快調薪紀錄。當時蔡曉吉從工地臨時工、臨時演員到酒吧服務生等工作都幹過，為的就是要累積買股票的資本。 蔡曉吉認為，投資有兩個階段，第一階段，花腦筋學習挑選標的以及進出場時間的方法；第二階段，用決心貫徹之前所學到的方法，並用嚴謹的紀律進行操作。 問題是，絕大部分的投資人在投資學習上，窮盡所有的心力在第一階段上，卻不肯花一丁點的心思看待第二階段學習，殊不知，第二階段遠比第一階段重要，導致投資賺少賠多...

美國是現今全世界負債最多的國家，許多人擔心美國會還不出錢或者債務崩潰，國債是一種負荷，但不是每個國家都像美國一樣，能支撐起這種負荷的，當我們思考著美國是否能還出債務時，不妨先想想，債務是從何而來的？

你是否會隨意借錢給路邊的一位乞丐？

不會，因為你借錢就是想對方還，甚至還能賺回利息，而你思考著對方能還你錢，就是預計對方將來有還錢的能力，也就是金融信用，試著思考看看，當你需要錢時，銀行往往是不會借錢給你的，但是當你有儲蓄，有穩定工作時，銀行卻不斷的打電話來想說服你貸款，一樣的道理，別人借錢給你，主因不是因為你需要錢，而是因為你未來不易形成呆帳，你還不出錢的可能性極低，所以對方願意借你錢。

一個國家的負債，是該國實力的象徵，你能扛起多少債務，代表你的信用額度有多少，當你是美國的債權人，債權人的利益就會跟美國一致，他們會持續提供美國更多貸款，讓美國有能力繼續擴張勢力，繼續賺錢，保障債權人的利益，大家都不希望美國出問題，這樣借給美國的錢會收不回來，外債只是象徵某種形式，一個國家用自己的信用去使用不屬於自己的各國資源，如果美國真的不行了，沒人會想借錢給一個不會還或者還不了的人，這時候美國國債反而會持續下滑。

奴隸向主人借錢，最多只會借到財產的一小部份，主人向奴隸借錢，卻可以慢慢蠶食鯨吞，借到奴隸財產的全部，大家常常會搞反誰是主人，誰是奴隸，債務國能借到多少錢，也是象徵他的國力，這個世界通常是窮國拿天然資源或人民勞動力買債，強權則是拿債養債。